In het kort. Met een liquidatiereserve zet je winst van je kleine vennootschap opzij tegen een afzonderlijke aanslag van 10%. Voor reserves uit boekjaren die afsluiten vanaf 31 december 2025 betaal je bij uitkering na drie jaar nog 9,8% roerende voorheffing, samen ongeveer 18%. Keer je sneller uit, dan betaal je 30%. Bij een echte vereffening betaal je niets extra.
Wie winst in zijn BV laat staan, wil die later zo goedkoop mogelijk privé halen. De liquidatiereserve blijft daarvoor een van de twee gunstige routes, naast VVPR-bis. De regering-De Wever heeft de regels wel twee keer aangepast: met de programmawet van 18 juli 2025 en de programmawet van 30 mei 2026. Hieronder lees je wat er stand oktober 2026 geldt, hoe je de reserve boekt en wanneer VVPR-bis beter bij je past.
Wat is een liquidatiereserve en wie kan ze aanleggen?
Een liquidatiereserve is een deel van de boekhoudkundige winst na belasting dat je vennootschap apart zet op een afzonderlijke rekening van het eigen vermogen. De regeling staat in artikel 184quater WIB 92. De naam is misleidend: je hoeft je vennootschap niet te vereffenen om ervan te genieten.
De voorwaarden zijn helder:
- Je vennootschap is klein volgens artikel 1:24 WVV in het boekjaar waarin je de reserve aanlegt.
- Je beslist over de reserve bij de resultaatverwerking van dat boekjaar.
- De reserve blijft op een afzonderlijke passiefrekening staan en dient niet als basis voor een beloning of toekenning.
- Je voegt bij je aangifte vennootschapsbelasting het formulier 275A toe.
Je kan elk jaar opnieuw kiezen hoeveel je reserveert, van een klein bedrag tot de volledige winst na belasting. Elke jaarschijf krijgt haar eigen wachttermijn. Tast je de reserve aan, dan worden de oudste schijven eerst geacht uitgekeerd te zijn.
Welke tarieven gelden voor de liquidatiereserve in 2026?
Het aanlegjaar bepaalt het tarief. Voor reserves aangelegd in een boekjaar dat afsluit vanaf 31 december 2025 geldt stand oktober 2026 het volgende:
- Bij aanleg betaal je een afzonderlijke aanslag van 10% op het bedrag van de reserve.
- Keer je uit na minstens drie jaar, dan houdt de vennootschap 9,8% roerende voorheffing in.
- Keer je binnen drie jaar uit, dan betaal je de gewone 30% roerende voorheffing. De 10% krijg je niet terug.
- Bij een echte vereffening betaal je geen roerende voorheffing op de reserve.
De termijn van drie jaar loopt vanaf de laatste dag van het boekjaar waarin je de reserve aanlegt. De datum van de algemene vergadering speelt geen rol.
Let op met de scharnierdatum. Sluit je boekjaar af op 31 december, dan valt je reserve van boekjaar 2025 al onder het nieuwe regime van 9,8%. Wie na 24 november 2025 zijn afsluitdatum verschoof om onder het oude regime te blijven, botst op een specifieke antimisbruikregel.
Reserves die je tot en met 30 december 2025 hebt aangelegd, behouden hun oude regime. Dat regime koppelt het tarief aan hoe lang je de reserve bewaart, met de laagste heffing na vijf jaar. Heb je zulke oude schijven, laat dan per schijf berekenen wat een uitkering vandaag of later kost.
Rekenvoorbeeld: wat houd je netto over?
Een fictief voorbeeld volgens de regels van oktober 2026. De BV van Lies sluit haar boekjaar af op 31 december 2026. Na vennootschapsbelasting blijft €33.000 winst over, die ze volledig als liquidatiereserve wil aanleggen.
De afzonderlijke aanslag rekent op de reserve zelf, niet op de beschikbare winst. Je deelt daarom door 1,10:
- Liquidatiereserve: €33.000 / 1,10 = €30.000.
- Afzonderlijke aanslag van 10%: €3.000.
- Uitkering na drie jaar, ten vroegste in 2030: 9,8% op €30.000 = €2.940 roerende voorheffing.
- Netto voor Lies: €27.060, of een totale heffing van €5.940 op €33.000. Dat is 18%.
Keert ze de reserve toch binnen drie jaar uit, dan betaalt ze 30% op €30.000, of €9.000. Ze houdt dan €21.000 over en de totale heffing loopt op tot ongeveer 36%. Een gewoon dividend van €33.000 zonder reserve kost 30%, of €9.900. Te vroeg uitkeren is dus duurder dan meteen een gewoon dividend.
De 18% komt bovenop de vennootschapsbelasting die al betaald is. Vergelijk je met loon of een eenmanszaak, reken dan met de totale druk.
Boeking liquidatiereserve: zo verwerk je ze in je boekhouding
De Commissie voor Boekhoudkundige Normen adviseert twee boekingen bij de eindejaarsverrichtingen van het boekjaar waarin je de reserve aanlegt. Met de cijfers van Lies:
- De afzonderlijke aanslag van €3.000 boek je op een subrekening van 6702 Geraamde belastingen, tegen 450 Geraamd bedrag der belastingschulden.
- De reserve van €30.000 boek je op 6921 Toevoeging aan de overige reserves, tegen een subrekening van 133 Beschikbare reserves, bijvoorbeeld "liquidatiereserve 31/12/2026".
Gebruik per aanlegjaar een aparte subrekening van 133. Zo zie je in één oogopslag wanneer elke schijf haar wachttermijn haalt. De afzonderlijke aanslag is niet aftrekbaar en komt samen met de vennootschapsbelasting op je aanslagbiljet.
Keer je de reserve later uit, dan haal je ze uit 133 terug naar het resultaat via 792 Onttrekking aan de reserves en boek je het dividend via 694 Vergoeding van het kapitaal. De roerende voorheffing stort je binnen vijftien dagen na de toekenning of betaalbaarstelling. Wat je vóór die beslissing controleert, lees je in dividend uitkeren uit je BV.
VVPR-bis of liquidatiereserve: wat past bij jou?
Op papier geven beide routes vandaag dezelfde druk van ongeveer 18%. Met VVPR-bis betaal je 18% roerende voorheffing op dividenden toegekend vanaf 1 juli 2026, op voorwaarde dat de winst uit het vierde boekjaar of later komt, het boekjaar van je inbreng meegeteld. Bij een inbreng vanaf 1 januari 2026 betaal je 30% op de winst van de eerste drie boekjaren.
Het verschil zit in de voorwaarden en het moment waarop je betaalt:
- VVPR-bis vraagt nieuwe aandelen op naam, uitgegeven tegen een volledig volstorte geldinbreng in een kleine vennootschap. Oudere aandelen komen niet in aanmerking.
- De liquidatiereserve werkt in elke kleine vennootschap, ongeacht de historiek van je aandelen.
- Bij VVPR-bis betaal je pas bij de uitkering. Bij een liquidatiereserve betaal je 10% al bij de aanleg, en dat geld kan je vennootschap niet meer investeren.
- Bij een echte vereffening is de liquidatiereserve goedkoper, omdat de 9,8% dan wegvalt.
Heb je kwalificerende VVPR-bis-aandelen en een stabiele kaspositie, dan is VVPR-bis meestal de eenvoudigste route. Kwalificeren je aandelen niet, of plan je binnen enkele jaren een stopzetting, dan wint de liquidatiereserve. Je kan beide ook combineren: elke schijf liquidatiereserve vraagt een eigen keuze. Voor bedrijfsleiders lees je de volledige afweging tussen loon, dividend en reserves in ons artikel over de managementvennootschap in 2026.
Vereffening en de nieuwe antimisbruikregel
Bij een echte vereffening keert je vennootschap de liquidatiereserve uit zonder roerende voorheffing. Je hebt dan enkel de 10% bij aanleg betaald. Dat maakt de reserve aantrekkelijk als je je activiteit wil afbouwen.
Sinds 1 juli 2026 geldt daarbij een nieuwe antimisbruikregel uit de programmawet van 30 mei 2026. Word je binnen drie jaar na de uitkering rechtstreeks of onrechtstreeks bedrijfsleider in een vennootschap met dezelfde of gelijkaardige activiteiten, dan wordt de uitkering alsnog belast. Je kan wel aantonen dat andere motieven dan belastingontwijking de doorslag gaven.
Een liquidatiereserve is dus geen manier om je activiteit goedkoop te stoppen en meteen in een nieuwe BV verder te zetten. Plan je een stopzetting, leg dan vooraf vast wat je daarna wil doen.
Wil je weten welke reserve jouw vennootschap wanneer kan uitkeren? Neem contact op voor een reservekalender op maat. Lees ook hoe we managementvennootschappen en kmo's begeleiden bij hun dividendplanning.
Stand oktober 2026, onder voorbehoud van wijzigingen.
